后监管时代P2P生存路径 不碰监管红线大数据风控核心

本篇文章1976字，读完约5分钟

8月底，《网上借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》出台，行业内各种声音此起彼伏。9月13日，由《21世纪经济报道》主办的“21世纪新金融p2p合规之路”闭门研讨会在北京召开。来自监管、行业、法律和司法等不同领域的人士对新规定提出了自己的见解。行业的黎明之明已经到来，需要一个指路明灯来指引方向。

互助黄金平台负责人表示，p2p的价值在于作为传统金融体系的补充，解决传统金融无法覆盖人群的金融服务。"信息中介是根本定位，否则很多方面不符合监管要求."《办法》的颁布也为行业的发展提供了基础。只要符合监管要求，就没必要害怕。

中国银行业监督管理委员会等四部委联合发布的《信息中介机构同业拆借业务活动管理办法》规定，个人贷款不得超过20万元，企业贷款不得超过100万元，资金应存入银行机构，取得电信业务经营许可证...

对于大多数当前的平台来说，每个需求都是困难的。甚至有市场声音说，“大多数p2p平台已经被判处死刑，暂停一年。”行业阵痛和洗牌是不可避免的。当最严格的网上贷款监管措施出台时，p2p平台过去应该在哪里疯狂发展？

9月13日，在第21届亚洲金融年会“p2p合规之路”新金融研讨会上，央行研究人员、专家学者、三方评估机构和多位平台领导共同探讨了配额下p2p法律合规与商机的界限。

不要触碰监管红线

“别太幸运了。”中国政法大学网络金融法研究所所长李爱军表示，虽然有12个月的整改期，但该指标在公布时已经生效，整改期间违反法律法规的行为不能免除犯罪。

排派贷款首席执行官张军认为，对外界来说似乎非常严格的《办法》是“友好的，其实质是负面清单”。不要触碰13条红线，采取事后监督和行为监督的方式，为平台留下空创新发展的巨大空间。”

排派贷款作为中国第一个p2p平台，在成立之初就坚持了平台模式。“在2013年之前，业务发展非常困难。”张军坦白道。与业内许多平台相比，如下大订单、垫底或集资，拍卖和贷款业务进展缓慢。然而，措施出台后，张发现的这些坚持都是正确的。

张军说，p2p的价值在于它是对传统金融体系的补充，解决了传统金融无法覆盖人群的金融服务。"信息中介是根本定位，否则很多方面不符合监管要求."《办法》的颁布也为行业的发展提供了基础。只要符合监管要求，就没必要害怕。

积木公司首席执行官谢群也表示，在过去，由于缺乏明确的监管，他在与传统金融机构合作时遇到了许多障碍。《办法》将网上贷款平台定位为一个相对公认的准金融机构，这对与其他机构的业务合作有很大帮助。

《办法》还要求借款人或企业的借款平台不得超过五个。

关于如何防止过度借贷，贵阳市金融办风险防范部部长匡邵军表示，额度要求要求不同机构建立统一的信息共享系统，短期内难以防范。

李爱军建议，在信息共享系统完全建立之前，平台应设计一个流程，借款人应承诺自己提供的信息真实准确，不得向五个以上平台借款，并在尽职的前提下保护平台权益。

东方汇副总经理朱江介绍，中国互联网(爱基、净值、信息)金融协会已在17个平台上联合发布信用信息共享系统，未来的协会成员将加入。进入共享系统后，平台需要进行投标，过度投标不会通过，同时借款人的姓名和身份证标识是唯一的，可以防止借款人过度借款。

在研讨会现场，一些平台领导还提到，目前的《办法》存在很多不明确的地方，各地金融机构对政策的解读也不尽相同，这在一定程度上造成了部分地区监管过严，部分地区政策低调，导致不同地区机构竞争基础不公平。建议学术界、第三方机构和平台共同推动《条例》的进一步实施。

大数据风险控制是生存的核心能力

虽然配额订单将在很大程度上抑制平台的规模冲动，但小而分散的业务市场仍然广阔，机会很多。

据谢群称，自营职业和一些小微企业占中小企业15万亿贷款需求的相当大的比例。中国的消费信贷本身也有很大的容量。目前，中国个人消费占国内生产总值的35%，而发达国家的这一比例达到60%，市场仍有很大改善。此外，年轻人提前消费的趋势已经出现。在小额短期贷款中，用户对18%或30%的利率差不敏感。

"从一开始就做分散的小生意是非常困难的."谢群说，在挖掘小企业的市场机会时，积木被分成两条路径:线上和线下。

在网上，积木主动寻找二、三、四线城市的借款人，了解他们的风险状况，并进行一年多的布局，而不是追求快速的业务增长；在网上，我们利用大数据技术带来的便利。“例如，很多电子商务平台推荐的客户已经积累了大量的行为信息，这有利于我们对风险的判断。”为此，积木专门从银行挖一个小组做小额信贷，设计自己的产品，并访问许多数据库来判断个人消费者的信用风险。

张军还表示，对于平台的未来发展，在合规的前提下，开发基于大数据研发、人工智能等新技术的高效风险控制手段非常重要。只有这样，效率才能提高一个数量级，才能在市场竞争中生存，否则平台价值将非常有限。